近期，金融监管部门巨额罚单相继落地。从行政处罚对外公示的情况看，对单家金融机构的行政处罚金额之大前所未有，被处罚金融机构内部被追责的人数之多前所未有，进行监管问责的严厉状况前所未有。这些情况充分表明，金融违规行为没有丝毫侥幸的可能，违规处罚从来就不会“缺席”。只有对金融违规行为实施最严厉处罚，才能真正对金融投机分子以巨大震慑，促进金融领域正本清源，实现金融体系稳健运行。
　　金融乱象的产生与违规侥幸心理存在内在因果联系。但凡发生金融违规行为，除了不熟悉金融法规外，无不存在投机侥幸心理。比如，别的金融机构都在违规操作，如果我不做就是放弃这部分经济利益了；别的金融机构违规情节比我更赤裸裸，我在违规操作时还有所保留；我的违规情节较轻，金融监管部门理应关注更严重违规行为的；金融监管部门力量薄弱，依靠少数几个人可能不会发现违规事实的。说到底，之所以有这些违规侥幸心理，还是因为对赌金融违规行政处罚不会每次都“出席”，还是因为实际违规收益远超或有行政处罚金额，还是因为深信金融市场违规行为盛行就可能会“法不责众”。
　　在金融乱象较为突出的金融同业、信用风险管理等领域，违规侥幸心理就特别突出。个别金融机构开发出违规产品或业务后，其他金融机构不是基于自身微观审慎原则自觉进行抵制，反而竞相效仿，导致金融违规业务规模短时间内急剧膨胀，初步具备系统性影响。在竞相效仿违规行为的过程中，甚至还存在个别金融机构扩大违规产品和业务的使用范围，在某些关键环节对违规行为进行掩饰，导致违规产品或业务的风险底数不清晰，甚至不为本金融机构管理层所掌握。比如通过违规代持降低表内资产不良率，通过各种通道业务延缓逾期贷款，自营资金通过各种通道发放委托贷款以规避宏观审慎管理，资产管理领域通过资金滚动发行来掩盖资产池中的逾期贷款风险。从最近金融监管部门实施行政处罚的情况看，既有国有金融机构，也有股份制商业银行、城商行、农村金融机构等，涉及几乎所有类型、不同规模的金融机构。如果不是因为存在认识上的投机侥幸心理，那么较为普遍的金融违规行为是较难发生的。
　　对金融违规行为实施最严厉处罚才能大幅减少市场侥幸心理。俗话说：“动员千遍，不如问责一次”。2017年以来金融监管罚单数量较以往出现爆发式增长，监管处罚总金额也较以往出现了显著上升，有效遏制了金融市场各种乱象。以银行业为例，2017年前10个月，银监会系统共作出行政处罚决定2617件，处罚银行业金融机构1486家，对机构罚款合计5.92亿元，没收违法所得0.75亿元，罚没合计6.67亿元。处罚责任人员1096名，罚款金额合计2440万元，取消130人一定期限直至终身的董事、高管人员任职资格，禁止49人一定期限直至终身从事银行业工作。同时，全国各级银行业金融机构已累计内部问责处理分支机构2687个、人员16.7万人次，依法向司法机关移交252人。在金融管理和监管当局的系列专项治理下，我国金融市场乱象整治取得了阶段性成果。从金融同业和资产管理业务看，通道业务明显萎缩，资金多层嵌套和盲目加杠杆的不规范行为显著收敛；从信用风险管理看，金融机构强化贷款“三查”，依法合规管理信用风险的意识明显提升；从金融创新业务看，伪金融创新生存空间受到明显挤压；从合规经营看，金融机构从上到下的合规意识和责任意识显著增强。据银监会公开信息，截至2017年10月末，我国商业银行同业资产和同业负债分别比年初减少3.4万亿元和1.4万亿元；理财产品增速降至4.7%，比上年同期下降26.5个百分点。
　　当前急需系统性提高金融机构违法违规行为成本。我国金融领域违法违规成本偏低，既不能对金融市场形成有效震慑，也间接鼓励了金融市场违规侥幸心理。与国外动辄上亿美元行政处罚相比，我国多数金融领域现行法律法规设定的行政处罚金额上限极低，甚至无法覆盖违规收益。过去一段时间，票据业务领域违法违规行为盛行，主要与票据法律法规远远滞后于现行票据实务密切相关。我国票据法形成于1996年，修订于2004年，至今已经十多年，《票据法》相关罚则明显偏轻，也在一定程度上鼓励了票据中介和银行客户经理的道德风险。1999年国务院发布的《金融违法行为处罚办法》规定，“金融机构对违反票据法规定的票据，予以承兑、贴现、付款或者保证的，给予警告，没收违法所得，并处违法所得1倍以上3倍以下的罚款，没有违法所得的，处5万元以上30万元以下的罚款”。非法集资屡禁而不止，与难以立案也有一定关系。1999年国务院出台《金融违法行为处罚办法》，而本世纪我国金融市场规模急剧扩张，金融业务创新活跃，已经远远超出了当时出台《金融违法行为处罚办法》所框定的范围，特别是金融监管体制变化所带来的执法主体的变更，导致《金融违法行为处罚办法》已经不能完全适应新的金融形势需要，且罚则明显偏轻。
　　应该看到，随着我国金融市场规模的急剧扩张，金融创新日益活跃，金融交易日趋复杂，金融违法违规行为也将更趋隐蔽。为维护我国金融市场稳健运行，防范系统性和区域性金融风险，保护社会公众合法金融权益，有必要加快推进金融法制建设，及时修订完善相关金融法律法规，系统性大幅提升金融违法违规的成本，对金融市场形成巨大震慑，促进金融市场正本清源，防范系统性金融风险。
来源：证券时报