交投活跃度小幅下滑lg...

10月15日，A股市场震荡走高，沪深两市成交额为20728亿元。

当日，期权市场交投活跃度有所回落，持仓量则增减不一。上证50ETF期权成交量为1567373张，持仓量为1620171张，成交额为5.74亿元；上交所沪深300ETF期权成交量为2069336张，持仓量为1328756张，成交额为9.95亿元；上交所中证500ETF期权成交量为2392197张，持仓量为1293413张，成交额为21.78亿元；华夏科创50ETF期权成交量为2976758张，持仓量为2314943张，成交额为9.95亿元；易方达科创50ETF期权成交量为653339张，持仓量为650064张，成交额为2.28亿元；创业板ETF期权成交量为2484809张，持仓量为2067970张，成交额为15.75亿元；深交所沪深300ETF期权成交量为244711张，持仓量为333822张，成交额为1.63亿元；深交所中证500ETF期权成交量为381891张，持仓量为422664张，成交额为1.83亿元；深证100ETF期权成交量为192423张，持仓量为147941张，成交额为0.34亿元；沪深300股指期权成交量为188807张，持仓量为201146张，成交额为10.32亿元；中证1000股指期权成交量为421177张，持仓量为297694张，成交额为38.68亿元；上证50股指期权成交量为55008张，持仓量为77675张，成交额为2.25亿元。

同日，各品种期权隐含波动率整体小幅回落，但仍处于年内相对高位，市场情绪偏积极。数据显示，上证50ETF期权加权隐含波动率为0.194，上交所沪深300ETF期权加权隐含波动率为0.2119，上交所中证500ETF期权加权隐含波动率为0.2299，华夏科创50ETF期权加权隐含波动率为0.4674，易方达科创50ETF期权加权隐含波动率为0.4506，创业板ETF期权加权隐含波动率为0.3713，深交所沪深300ETF期权加权隐含波动率为0.1954，深交所中证500ETF期权加权隐含波动率为0.2248，深证100ETF期权加权隐含波动率为0.3686，沪深300股指期权加权隐含波动率为0.1703，中证1000股指期权加权隐含波动率为0.205，上证50股指期权加权隐含波动率为0.1634。

结合上述分析，可以判断，当前标的日内波动较大，可做多波动率。而中期来看，沪深两市有望继续震荡走高，上涨空间已经打开，可逢回调积极做多，或构建远月合成多单组合，也可滚动卖出看跌期权。本周五股指期权10月合约就要到期，需要注意到期风险。（作者期货投资咨询从业证书编号分别为Z0002616、Z0015710）